TOP 1 Vorlage des festgestellten Jahresabschlusses der Geratherm Medical AG zum 31. Dezember 2025 und des Lageberichts für das Geschäftsjahr 2025 sowie des gebilligten Konzernabschlusses zum 31. Dezember 2025 und Konzernlageberichts für das Geschäftsjahr 2025 sowie des Berichts des Aufsichtsrats für das Geschäftsjahr 2025
Keine Abstimmung erforderlich
TOP 2 Beschlussfassung über die Verwendung des Bilanzgewinns
Zustimmung
Begründung: Erfreulich ist, dass Geratherm trotz des schwierigen Geschäftsverlaufs eine Dividende von 0,10 € auch für das GJ 2025 ausschütten möchte. Diese wird allerdings aus noch ausreichenden Reserven bezahlt.
TOP 3 Beschlussfassung über die Entlastung des Mitglieds des Vorstands für das Geschäftsjahr 2025
Zustimmung
Begründung: Im Geschäftsjahr 2025 verzeichnete die Geratherm Firmengruppe nach einem sehr schwierigen Vorjahr eine leichte operative Trendwende mit moderatem Umsatzwachstum, kämpfte jedoch weiterhin mit erheblichem makroökonomischen Gegenwind. Das Unternehmen schaffte die Rückkehr in die Profitabilität. Maßgeblich hierfür waren u.a. strikte Sparmaßnahmen. Die Eigenkapitalquote liegt weiterhin bei über 70%, bei allerdings geschrumpfter Bilanzsumme. Der Vorstand setzte den Umbau und die Konsolidierung des Unternehmens weiter fort. Geartherm beteiligte sich im Januar 2026 an der oooxygen Health GmbH, München. mit 20%.
TOP 4 Beschlussfassung über die Entlastung der Mitglieder des Aufsichtsrats für das Geschäftsjahr 2025
Zustimmung
Begründung: Der Aufsichtsrat hat im Berichtsjahr die ihm nach Gesetz, Satzung und Geschäftsordnung obliegenden Aufgaben pflichtgemäß wahrgenommen. Er hat den Vorstand sorgfältig überwacht, unterstützt und die Führung der Geschäfte eng begleitet. Die Präsenz bei den vier abgehalteneden Plenumssitzungen lag bei 100%. Ausschüsse gibt es nicht. Ein besonderes Augenmerk wurde der weiteren strategischen Überprüfung der Geschäftsfelder - insbesondere der Glasfieberthermometer -, der Neuausrichtung des Unternehmens sowie Restrukturierungsthemen gewidmet.
TOP 5 Wahl des Abschlussprüfers und des Konzernabschlussprüfers für das Geschäftsjahr 2026
Zustimmung
Begründung: Baker Tilly prüft Geratherm seit dem GJ 2023 und hat ein gutes Verständnis des Mittelstands. Es wurden keine sonstigen Beratungsleistungen getätigt. Für das GJ 2025 wurde ein uneingeschränktes Testat vergeben.
TOP 6 Beschlussfassung über die Schaffung eines neuen genehmigten Kapitals mit der Möglichkeit zum Bezugsrechtsausschluss unter gleichzeitiger Aufhebung des ausgelaufenen genehmigten Kapitals durch entsprechende Änderung der Satzung
Ablehnung
Begründung: Das Unternehmen befindet sich in einer Restrukturierungs- und Transformationsphase, die vielversprechend verläuft, deren Ausgang aber ungewiss ist. Es soll die Ausgabe neuer Aktien bis 50% des Grundkapitals gegen Bar-/ und oder Sacheinlagen ermöglicht werden. Geplant ist, die neuen Aktien bei Bedarf als Akquisitionswährung einzusetzen, um das Produktportfolio weiter auszubauen, wobei derzeit kein konkretes Projekt vorliegt. Der zur Abstimmung gestellte Kapitalvorratsbeschluss ließe dem Vorstand freie Hand, die Erhöhung entweder als Bar- oder als Sacheinlage durchzuführen und damit potenziell das Bezugsrecht für die gesamten 50 % auszuschließen. Dem TOP kann die SdK daher nicht zustimmen.
TOP 7 Beschlussfassung über die Ermächtigung zum Erwerb und zur Veräußerung eigener Aktien gemäß § 71 Abs. 1 Nr. 8 AktG unter Ausschluss des Bezugs- und Andienungsrechts der Aktionäre
Ablehnung
Begründung: Die SdK lehnt eine Zustimmung zum Erwerb eigener Aktien ab, wenn auf einer Hauptversammlung sowohl Beschlussfassungen zum Erwerb Eigener Aktien als auch die Ermächtigung zu einer Kapitalerhöhung beschlossen werden sollen, wie dies hier der Fall ist.
TOP 8 Beschlussfassung über die Ergänzung von § 12 der Satzung (Sitzungsort, Einberufung und Teilnahme an der Hauptversammlung) um eine Ermächtigung zur Abhaltung einer virtuellen Hauptversammlung
Ablehnung
Begründung: Die SdK lehnt eine rein virtuelle HV als Regelformat - was TOP 8 ermöglichen würde - ab, und bevorzugt stattdessen eine hybride Hauptversammlung, wobei die SdK an den virtuellen Teil verschiedene Anforderungen stellt.
TOP 9 Beschlussfassung über die Änderung von § 2 der Satzung (Gegenstand des Unternehmens)
Zustimmung
Begründung: Die Satzung wird aktualisiert und z.B. um die Tätigkeitsbereiche Lifestyle und Kosmetik erweitert, was dem Unternehmen ein grösseres unternehmerisches Betätigungsfeld ermöglicht.
TOP 10 Beschlussfassung über die Änderung von § 11 der Satzung (Vergütung der Aufsichtsratsmitglieder)
Zustimmung
Begründung: Die Vergütung der Aufsichtsratsmitglieder der Geratherm Medical AG ist seit dem Börsengang der Gesellschaft im Jahr 2000 nicht mehr angepasst worden. Der Betrag der festen Vergütung von jährlich 3.000 € soll jetzt auf 6.000 € erhöht werden.
TOP 11 Beschlussfassung über die Änderung von § 15 der Satzung (Jahresabschluss)
Zustimmung
Begründung: Die Satzung zur Erstellung des Lageberichts für die Geratherm Medical AG wird an die gestzlichen Regelungen angepasst.
Hinweis: Auf der Hauptversammlung kann aus sachlichen Gründen gemäß den gesetzlichen Bestimmungen von oben genanntem Abstimmungsverhalten abgewichen werden
Keine Abstimmung erforderlich